"फर्जी चीनी आय" mortgage टोरंटो रियल एस्टेट bubble को बढ़ा रहे हैं: HSBC बैंक लीक

"फर्जी चीनी आय" mortgage, टोरंटो रियल एस्टेट bubble को बढ़ावा: HSBC बैंक लीक

• HSBC बैंक के एक whistleblower ने 2022 में टोरंटो के बाहरी क्षेत्र की एक शाखा की mortgage approval team में शामिल होने पर संदिग्ध home loan देखकर हैरानी जताई।
• कनाडा में immigrate कर चुके भारतीय मूल के, D.M. नामक उपनाम का उपयोग करने वाले इस whistleblower ने COVID-19 pandemic के दौरान Chinese diaspora buyers को दिए गए home loan में तेज़ बढ़ोतरी देखी।
• ऐसे कई मामले थे जिनमें Chinese immigrants ने यह दावा करते हुए HSBC से mortgage लिया कि वे चीन से remote work करते हैं, और whistleblower का मानना है कि इसका संबंध टोरंटो में घरों की कीमत बढ़ने से है।

HSBC बैंक लीक से दिखता टोरंटो रियल एस्टेट bubble

• D.M. ने निष्कर्ष निकाला कि 2015 के बाद से टोरंटो क्षेत्र की HSBC की 10 से अधिक शाखाओं ने चीन में बढ़ा-चढ़ाकर बताई गई आय या अस्तित्वहीन नौकरी का दावा करने वाले diaspora buyers को कम से कम 500 million Canadian dollars से अधिक के home loan जारी किए।
• ऐसी foreign income fraud pandemic के दौरान बढ़ी, और लगता है कि इसका टोरंटो तथा वैंकूवर के housing prices पर बड़ा असर पड़ा।
• D.M. का दावा है कि HSBC Canada और अन्य कनाडाई बैंकों में एक systemic समस्या है, जिसके तहत चीन में unverifiable source of wealth वाले diaspora buyers को problematic mortgage जारी किए जाते हैं।

HSBC Canada की internal investigation और reforms

• D.M. की whistleblowing के कारण HSBC Canada के भीतर investigation हुई, और internal emails से पुष्टि होती है कि कुछ reforms भी किए गए।
• लेकिन D.M. बैंक की प्रतिक्रिया से संतुष्ट नहीं थे और उन्होंने अपनी कहानी तथा internal documents मीडिया के सामने लाने का फैसला किया।

Chinese diaspora banking transactions और रियल एस्टेट deals का संबंध

• FINTRAC के research के अनुसार, COVID-19 pandemic के दौरान कनाडा के casinos बंद होने पर चीन की underground banking system और विकसित हुई, जिससे हांगकांग से कनाडाई bank accounts में बड़े पैमाने पर electronic transfers किए गए।
• इन transfers का उपयोग real estate transactions में किया गया, और Chinese diaspora bank account holders अक्सर खुद को student, homemaker, office manager या unemployed बताते थे।

HSBC Canada पर mortgage fraud के आरोप

• D.M. ने HSBC Canada के mortgage application packages की समीक्षा करते हुए माना कि चीन से remote work का दावा कर ऊँची income दिखाने वाले कई मामले भरोसेमंद नहीं थे।
• उदाहरण के लिए, एक महिला ने casino में part-time काम करते हुए सालाना 300,000 Canadian dollars से अधिक आय का दावा किया और 1.4 million Canadian dollars का mortgage प्राप्त किया।

HSBC Canada के भीतर प्रतिक्रिया और कदम

• D.M. की whistleblowing के बाद HSBC Canada ने income verification process को मज़बूत करने जैसे कदम उठाए।
• लेकिन D.M. को लगा कि बैंक उन पर सबूत मिटाने का दबाव डाल रहा है, और उनका कहना है कि foreign income दिखाकर mortgage approval देने पर कनाडाई बैंकों के लिए अधिक सख्त regulation की ज़रूरत है।

GN⁺ की राय:

1. यह लेख कनाडा के रियल एस्टेट बाज़ार में बढ़ती कीमतों और Chinese capital inflow के बीच संबंध को उजागर करता है, जिससे संपत्ति की कीमत तय होने वाले कारकों पर एक नया दृष्टिकोण मिलता है।
2. HSBC बैंक के whistleblower की गवाही financial sector में transparency और regulation के महत्व को रेखांकित करती है, और यह financial crime तथा anti-money laundering पर अंतरराष्ट्रीय बहस में योगदान दे सकती है।
3. ऐसे मामले रियल एस्टेट बाज़ार की सेहत बनाए रखने के लिए मज़बूत policies और systems की ज़रूरत दिखाते हैं, खासकर global capital flows से जुड़ी समस्याओं पर अंतरराष्ट्रीय सहयोग के महत्व को रेखांकित करते हुए।

[GN⁺]

Hacker News टिप्पणियाँ

• D.M. का खुलासा: भारत से पढ़ाई के लिए कनाडा आए D.M. ने HSBC Bank Canada में संभावित mortgage fraud का खुलासा करने की कोशिश की। उन्होंने यह संभावना उठाई कि कुछ कर्मचारियों ने इस धोखाधड़ी से हज़ारों डॉलर कमाए होंगे.

• FINTRAC अध्ययन और D.M. का दावा: FINTRAC का अध्ययन यह नहीं कहता कि कनाडाई बैंकों ने जानबूझकर Chinese diaspora buyers को fake income के आधार पर mortgage जारी किए, लेकिन D.M. का दावा है कि बैंक कर्मचारियों को fraud रोकने की training दी गई थी, और Aurora branch में जिन loan application documents की उन्होंने समीक्षा की, वे यक़ीन से परे थे.

• D.M. की जांच: D.M. द्वारा समीक्षा किए गए HSBC Canada के emails और text messages के अनुसार, Aurora branch के कई कर्मचारी fake Chinese income mortgages के बारे में सीधे तौर पर जानते थे, और Toronto क्षेत्र की 10 से अधिक शाखाओं की निगरानी करने वाला एक अनुभवी manager भी Chinese diaspora ग्राहकों के लिए व्यापक और संदिग्ध mortgage lending के बारे में जानता था, ऐसा संकेत मिलता है.

• D.M. की गवाही और शक: D.M. का दावा है कि एक सहकर्मी ने माना कि उसने ग्राहक से मिले बिना ही loan application process की। ऐसा इसलिए हुआ क्योंकि branch manager foreign income ग्राहकों के applications कर्मचारियों को भेज देता था ताकि उन्हें "सीधी sales करने की ज़रूरत न पड़े"। D.M. ने email में यह भी लिखा कि एक सहकर्मी ने माना कि mainland China में emails और phone calls verify करने वाली teams मौजूद हैं, लेकिन यह एक परिष्कृत और संगठित fraud है.

• विभिन्न नज़रिए: एक commenter का मानना है कि China-linked Canadian mortgages अंततः सभी चुका दिए जाएंगे, लेकिन वह यह भी सुझाव देता है कि कनाडा में China की बहुत-सी underground financial activity दर्ज नहीं होती, और ऐसे 'networks' का इस्तेमाल चीन से पैसा बाहर निकालने के लिए किया जा सकता है.

• HSBC को लेकर असंतोष: D.M. HSBC की प्रतिक्रिया से संतुष्ट नहीं थे, और एक user ने कहा कि वह HSBC को सिर्फ़ खबरों में आए scandals से ही जानता है.

• वित्तीय जांच से अलग एक दृष्टिकोण: कुछ fraudulent applicants, संदिग्ध cash को अधिक सम्मानजनक asset की तरह दिखाने के लिए, Toronto homes पर बड़े loans/mortgages मांगते हैं। HSBC यह जानते हुए भी इसे सहन करता है कि ऐसे ग्राहक organized crime groups के सिर्फ़ front हो सकते हैं, क्योंकि बैंक संदिग्ध cash से होने वाले नियमित payments चाहता है। इसका असर Toronto के real estate market पर भी पड़ता है.

• पूर्वी एशियाई मूल के Canadian का अनुभव: एक East Asian Canadian ने साझा किया कि उससे कहा गया था कि उसके पास "Chinese money" है, इसलिए उसे सामान्य नौकरी करने की ज़रूरत नहीं है.

• HSBC की mortgage स्थिति: ऐसा लगना चाहिए कि HSBC के कई mortgage holders payments नहीं कर पाएंगे, लेकिन इस पर सार्वजनिक आँकड़ों की कमी है कि HSBC इन properties को होल्ड करते हुए कितना बड़ा नुकसान उठाएगा और यह स्थिति कितने समय तक चलेगी.

• HSBC का भविष्य: कुछ लोगों की राय है कि HSBC, RBC बन जाएगा, और independent mortgage brokers लोगों को system के भीतर 'creative coaching' देकर आगे बढ़ाते हैं, जो इस स्थिति को बढ़ावा देता है.

• सांस्कृतिक परिचय और fraud: यह अटकल है कि Aurora branch के अधिकांश कर्मचारी Chinese Canadian होने के कारण fraud को जारी रखना आसान हुआ होगा.

• HSBC पर आलोचना: यह सवाल उठाया गया कि HSBC को पश्चिमी वित्तीय बाज़ारों से बाहर निकाले जाने से पहले वह वित्तीय सिस्टम के कितने नियम तोड़ेगा.

• Sam Cooper को लेकर संदेह: Sam Cooper के बारे में आलोचनात्मक राय भी है कि वह China के प्रति घृणा पर आधारित आजीविका चलाता है, और उसके लेखों को बहुत सावधानी से पढ़ा जाना चाहिए.