- WD ने घोषणा की कि 2026 की पूरी hard drive उत्पादन क्षमता पहले ही बिक चुकी है
- consumer market का हिस्सा कुल revenue का सिर्फ 5% है, इसलिए आम उपभोक्ताओं की प्राथमिकता कम हो सकती है और सप्लाई सीमित होकर कीमतें बढ़ सकती हैं
- AI कंपनियों की विस्फोटक मांग के कारण memory, CPU, console समेत कई hardware products की कीमतें बढ़ रही हैं
- अधिकांश मात्रा शीर्ष 7 प्रमुख ग्राहकों को आवंटित की गई है, और इनमें से कुछ के साथ 2027 और 2028 तक के contract भी हो चुके हैं
- यह स्थिति दिखाती है कि AI उद्योग की hardware demand में तेज बढ़ोतरी लंबे समय तक जारी रह सकती है
Western Digital की hard drive सप्लाई स्थिति
- Western Digital ने घोषणा की कि 2026 के उत्पादन की hard drive storage capacity पूरी तरह बिक चुकी है
- CEO Irving Tan ने हालिया earnings announcement में कहा कि यह “2026 calendar year के हिसाब से लगभग sold out” है
- यानी साल की शुरुआत, फरवरी के समय ही, अगले 10 महीनों से अधिक की बची हुई उत्पादन क्षमता पहले ही बिक चुकी थी
- कंपनी के शीर्ष 7 ग्राहक ने अधिकांश storage capacity सुरक्षित कर ली है,
- इनमें से 3 ग्राहकों ने 2027 और 2028 के उत्पादन के लिए भी contract साइन कर लिए हैं
consumer market का घटता हिस्सा
- Western Digital अब enterprise customers-केंद्रित revenue structure की ओर बढ़ रही है
- consumer market फिलहाल कुल revenue का सिर्फ 5% रह गया है
- इसके चलते आम उपभोक्ताओं के लिए hard drive की सप्लाई सीमित होने की संभावना अधिक है
- enterprise customers, खासकर AI से जुड़ी कंपनियों की बड़े पैमाने की मांग, उत्पादन प्राथमिकता पर हावी है
AI उद्योग से पैदा हुई hardware सप्लाई किल्लत
- AI कंपनियों की विस्फोटक वृद्धि से पूरे computer hardware क्षेत्र में मांग तेज़ी से बढ़ी है
- CPU, GPU, memory, console जैसे कई product categories में कीमतों में बढ़ोतरी जारी है
- memory shortage का असर पहले ही पूरे industry में दिख रहा है
- PC निर्माता बार-बार RAM कीमतों में बढ़ोतरी कर रहे हैं
- ऐसी रिपोर्ट भी है कि Sony अगली PlayStation launch को 2027 के बाद तक टालने के विकल्प पर विचार कर रही है
आगे का अनुमान
- Western Digital की यह घोषणा दिखाती है कि AI उद्योग में storage devices और memory की मांग लगातार बढ़ रही है
- फिलहाल सप्लाई की कमी और कीमतों में बढ़ोतरी जारी रहने की संभावना है
- हालांकि, कुछ लोग AI investment bubble को लेकर चिंता की वजह से यह भी कह रहे हैं कि निवेशक बाजार से पीछे हट सकते हैं
- तब तक consumer prices में बढ़ोतरी और products की कमी जारी रहने की आशंका है
2 टिप्पणियां
लगता है RAM के बाद अब हार्ड ड्राइव की बारी है। ऐसा लगता है कि AI कंप्यूटर की कीमत बढ़ाने का बड़ा कारण बन गया है।
Hacker News की राय
बाज़ार अतार्किक पूंजी से विकृत हो रहा है
आम तौर पर कीमतें बढ़ती हैं तो सप्लाई बढ़कर संतुलन बना लेती है, लेकिन अभी सरकारें और निवेशक AI को बड़े पैमाने पर सब्सिडी दे रहे हैं, इसलिए सप्लाई की कीमत कितनी भी बढ़े, उससे फर्क नहीं पड़ रहा
आखिरकार जब यह आसान पैसा सूख जाएगा, तब पता चलेगा कि लोग वास्तव में AI के लिए कितना भुगतान करने को तैयार हैं
कीमतें पर्याप्त बढ़नी चाहिए ताकि निर्माता नई hard drive फ़ैक्टरी बनाने का भरोसा कर सकें
लेकिन अगर यह उछाल अस्थायी है, तो कुछ साल बाद अधिक सप्लाई के जोखिम के कारण निवेश में सावधानी बरतना ही पड़ेगा
नई फ़ैक्टरी बनाने के लिए भारी capital expenditure (capex) चाहिए
COVID के समय ज़्यादा निवेश करके नुकसान उठाने की याद भी अभी ताज़ा है, इसलिए वे सतर्क हैं
यह सिर्फ सरकारों या निवेशकों की वजह से नहीं, उद्योग भर में कुछ हद तक बुलबुला है, लेकिन मांग का बड़ा हिस्सा टिकाऊ भी हो सकता है
इस चक्र में कुछ कंपनियां जीनियस और कुछ मूर्ख दिखेंगी
भले ही AI बुलबुला न हो, किसी समय नई सुविधाओं में निवेश कम होना ही है
अग्रणी कंपनियां सफल होती हैं, तो सब उनकी नकल करते हैं, कीमतें विकृत हो जाती हैं, और अंत में अधिक सप्लाई से गिरावट आती है
2000 के शुरुआती ISP उछाल या streaming services की बाढ़ जैसी बार-बार दिखने वाली कहानी है
मैं पहले से इस्तेमाल किए गए laptop खरीदकर रखना चाहता हूँ
आगे चलकर personal computer इतने महंगे हो सकते हैं कि उनका मालिकाना रखना ही मुश्किल हो जाए
शायद आधिकारिक चैनलों से used device न मिलें, और लोगों को parts खुद solder करने पड़ें या e-waste में ढूँढ़ना पड़े
अंततः big tech cloud computer को "किराए" पर देगी और बदले में डेटा ले जाएगी — ऐसा ढांचा बन सकता है
Google और Apple बंद ecosystem वाले device चाहते हैं, और cloud/AI कंपनियां कमजोर client device पसंद करती हैं
मेरा 2009 का laptop भी browser को छोड़कर ठीक चलता है
ज़्यादातर knowledge work web browser आधारित SaaS में हो रहा है, इसलिए अंत में phone + docking station का संयोजन उसकी जगह ले सकता है
parts की अपनी अलग कीमत है, इसलिए उन्हें निकालकर अलग बेचा जाता है
अब यह उल्टा किस्मत जैसा लगने लगा है
आधुनिक टेक उद्योग का लगभग पूरा ढांचा असल में TSMC एक ही कंपनी पर निर्भर है
सभी प्रमुख फ़ैक्ट्रियाँ ऐसे द्वीप पर हैं जहाँ आक्रमण का जोखिम है, और वे भी ASML के equipment पर निर्भर हैं
hard drive उद्योग भी कुछ ही कंपनियों में सिमटा है, इसलिए जोखिम की संरचना मिलती-जुलती है
अंत में दुनिया ऐसी बन जाती है जहाँ किसी खास technology को ठीक से जानने वाला सिर्फ एक व्यक्ति बचता है, और पूरा system बेहद नाज़ुक हो जाता है
इससे पता चलता है कि MBA-केंद्रित आर्थिक संचालन कितना मूर्खतापूर्ण हो सकता है
क्या यही ‘picks and shovels’ रणनीति है?
सवाल यह है कि क्या component manufacturer, AI कंपनियों से ज़्यादा profitable होंगे
यह समझ नहीं आता कि कंपनियों को इतनी ज़्यादा hard drive की ज़रूरत क्यों है
text data इतना भी space नहीं लेता, इसलिए कुछ video model को छोड़ दें तो वजह साफ़ नहीं दिखती
वे बड़े पैमाने पर audio और video data इकट्ठा करती हैं या उसकी कई copies रखती हैं
सालाना 2 million dollar का storage bill, 500 million dollar के compute bill के मुकाबले चिंता की चीज़ नहीं माना जाता
Washington Post लेख देखें
हाल ही में हमारी कंपनी ने server के लिए 24TB की 72 hard drive मँगवाने की कोशिश की,
लेकिन जो पिछले साल संभव था, इस महीने केवल 20TB तक ही उपलब्ध था
यह उसी सोच का नतीजा है: “मैं खुद function नहीं लिखना चाहता, plagiarism machine से लिखवा लूँगा”
security या encryption जैसे क्षेत्र ऐसे हैं जहाँ खुद implementation करना खतरनाक हो सकता है
समस्या copyright laundering है, code reuse अपने-आप में तर्कसंगत है
AI avatar बेकार दस्तावेज़ उगलते रहते हैं, और सफलता का एकमात्र metric ‘AI adoption rate’ बन जाता है
लागत के मुकाबले प्रभाव को परखे बिना बाहरी AI services पर निर्भर होना ही असली त्रासदी है
वह कुछ खास prompt पर ही training data को ज्यों का त्यों उगलता है
उसमें इंसानों जैसी गलतियाँ और विरोधाभास भी होते हैं, और वह वैसी errors पैदा करता है जैसी थका हुआ developer रात भर जागकर लिखे code में कर सकता है
इसलिए कुछ लोगों के लिए इसे मूल रूप से plagiarism कहना मुश्किल है
मेरा PC 2014 के parts से assembled है
GPU, RAM, HDD की कीमतें जब भी बढ़ती हैं, मैं बस यही चाहता हूँ कि यह खराब न हो
पहले 700 dollar में मध्यम स्तर की machine बन जाती थी, अब दोगुनी कीमत पर भी performance में मामूली बढ़त मिलती है
AI उन्माद HVAC से लेकर hardware तक हर उद्योग की growth और profit को अपनी ओर खींच रहा है
मौजूदा हालात अतार्किक बाज़ार फैसलों का textbook उदाहरण लगते हैं
वास्तविक मुनाफ़े के बिना सिर्फ पूंजी घूम रही है, और कमी की स्थिति कृत्रिम रूप से छिपी हुई है
कुछ वर्षों बाद सस्ता storage और GPU बाज़ार में भर जाएगा, और AI कंपनियों के गिरने के बाद लोग उनके टुकड़े समेटेंगे
मैं AI का प्रशंसक हूँ, लेकिन साथ ही मुझे लगता है कि एक विशाल वित्तीय बुलबुला जल्द फूटने वाला है
इसलिए सस्ते parts की बाढ़ वाली भविष्यवाणी पर संदेह है